Et Discussion Paper er en foreløpig versjon av et forskningsarbeid som forfatterne ønsker diskusjon rundt og innspill på, før de eventuelt reviderer og prøver å få publisert en endelig versjon i et vitenskapelig tidsskrift. Discussion papers blir kommentert av andre forskere i SSB før publisering, men både konklusjoner og metodevalg står for forfatterens egen regning.
C-GMM er en videreutvikling av Feenstra/Soderbery estimatoren (F/S), som har vært mye brukt i økonomisk forskning. En styrke med F/S er at den greier å kontrollere for simultanitet uten bruk av eksterne instrumentvariabler. Identifikasjon oppnås i stedet ved bruk av heteroskedastisitet i restleddene. F/S er imidlertid inkonsistent, ineffektiv, og den kan kun i begrenset grad brukes til statistisk inferens. Disse problemene oppstår blant annet på grunn av hvordan F/S transformerer data og hvordan den håndterer grensetilfeller, for eksempel når tilbudet er perfekt elastisk eller perfekt uelastisk. At estimeringsprosedyren ikke håndterer grensetilfeller fører til at den ofte ikke konvergerer og dermed ikke gir et valid estimat.
C-GMM håndterer grensetilfeller og transformerer data slik at den ikke blir avhengig av et vilkårlig valg av referansegode, slik F/S er. I artikkelen sammenlignes C-GMM med F/S i en Monte-Carlo analyse, med hensyn på skjevhet (bias), RMSE (root mean squared error) og dekning av konfidensintervaller. Analysen gjennomføres i hele det aktuelle parameterrommet, og resultatene viser at C-GMM er bedre enn F/S langs alle disse dimensjonene. I tillegg er C-GMM konsistent, som betyr at skjevheten til estimatoren reduseres når antall tidsperioder øker.